עוד יום של עליות בוול סטריט; הזהב והכסף בשיא

אפקט ברננקי נמשך: המסחר בוול סטריט שניפתח היום (ה') בירידות קלות, עבר להסחר במגמה מעורבת במשך מרבית שעות הערב, אך שלושת המדדים המובילים הצליחו לעבור לטריטוריה החיובית לקראת סיום במסחר וסגרו עוד ערב חיובי. לפני פתיחת המסחר פורסמו נתוני צמיחה חלשים לרבעון הראשון, שהצביעו על צמיחה שנתית של 1.8% לעומת 3.1 ברבעון הקודם, עם זאת בשוק ציפו לכך שהצמיחה תיהיה נמוכה אף יותר ותסתכם ב-1.7%. היחלשות הצמיחה נובעת מהעלייה החדה שנרשמה מתחילת השנה במחירי הדלק - מה שהפחית את כוח הקנייה של הצרכן האמריקני. על כך אמר היום יו"ר המועצה הכלכלית המייעצת לנשיא אובמה "דרושה צמיחה מהירה יותר של התמ"ג".

הדולר המשיך להיחלש והאירו נסחר כנגדו מעל ל-1.48 דולר - שפל של 3 השנים האחרונות, בקורלציה הפוכה לדולר מהוות המתכות היקרות בפרט והסחורות הנקובות בדולר בכלל מגנט למשקיעים. מחירו של הזהב טיפס לשיא של 1,525 דולר לאונקייה וגם הכסף כבש שיא בו לא היה מאז 1980, כשהתקרב ל-50 דולר לאונקייה ומחירו של הנפט נשק ל-114 ד' לחבית.

מדד הנאסד"ק הצליח לרשום עלייה קלה בסיום, לאחר שפרץ אתמול שיא של 10 שנים וסגר ברמה בה לא היה מאז חודש דצמבר 2000 (השנה בה החלה התפוצצות בועת ההיי-טק). כלומר המדד טיפס מעל לרמת השיא שלפני ההתרסקות שהחלה בסוף 2007 (אז הוא טיפס ל-2,810 נקודות לעומת 2,869 נקודות אמש). מדד הדאו ג'ונס וה-S&P500 נגם הם סגרו בעליות ברמות שיא של 3 השנים האחרונות.

המסחר המשיך להיות מושפע מהיום ההיסטורי שעבר אמש על הכלכלה האמריקנית, כאשר נערכה מסיבת עיתונאים ייחודית של הפדרל ריזרב בראשות יו"ר ה'פד' בן ברננקי לאחר הודעה מוקדם יותר כי הריבית נותרה ללא שינוי. נציין כי למרות הורדת תחזית הצמיחה והעלאת תחזית האינפלציה, הצליחו דבריו של ברננקי לנסוך רגיעה ולשדר יציבות והמדדים המובילים עלו אתמול לשיאים היסטוריים. בהודעתו, הבהיר ברננקי כי תכנית ההרחבה הכמותית (QE2), הכוללת רכישת אג"ח בעלות של 600 מיליארד דולר, תסתיים כמתוכנן ב-30 ביוני. ברננקי הסביר כי להערכתו "המשקיעים כבר הפנימו את סיום תכנית ההרחבה המוניטרית, ולכן לא צפויים זעזועים משמעותיים בשווקים".

הפדרל ריזרב פרסם על ההחלטה להותיר את הריבית בארה"ב ללא שינוי בשפל היסטורי של 0%-0.25%. לאחר פירסום ההודעה, כינס יו"ר ה'פד' ברננקי מסיבת עיתונאים, בה עדכן את תחזיות האינפלציה וציין כי זו תעמוד בטווח שבין 2.1% ל-2.8% - גבוה משמעותית מהתחזית הקודמת לאינפלציה ברמה של 1.3% עד 1.7%. לדבריו, "משמעות האינפלציה היא שלא תהיה QE3". כמו כן, עדכן ברננקי את תחזית הצמיחה לכלכלה האמריקנית מטה והעריך כי הצמיחה תנוע בטווח שבין 3.1% ל-3.3%, לעומת צפי מוקדם אופטימי יותר לצמיחה של 3.4% ל-3.9%.

צמיחה מאכזבת

בזירת המאקרו, פורסמו היום ב-15:30 (שעון ישראל) נתוני צמיחת התמ"ג, אשר הצביעו על עלייה של 1.8% לעומת צפי ל-1.7%, וזאת כאמור, בעיקר בשל העלייה החדה במחירי הדלק ברבעון הראשון של השנה, אשר שחק את כוח הקנייה של הצרכנים אשר מהווה כ-70% מהתמ"ג. נציי כי ברבעון האחרון של 2010 נרשמה בארה"ב צמיחה של 3.1%.

בנוסף, באותה השעה פורסם כי מספר התביעות הראשוניות לדמי אבטלה זינקו בשבוע שחלף ל-429 אלף בעוד אנליסטים בשוק צפו כי יגיע ל-390 אלף תביעות. נציין כי בשבוע הקודם הוגשו 403 אלף תביעות.

מאוחר יותר פורסם כי מדד חוזי הבתים המיועדים למכירה עלה במארס ב-5.1%, הצפי היה לעלייה מתונה בהרבה של 1.6%, זאת לאחר שנתוני החודש הקודם עודכנו כלפי מטה. המדד עדיין נמוך ב-11.4% לעומת מארס 2010, אך מאז חודש יוני רשם עלייה של 24%.

הסלולרי של גוגל ואפל במוקד

ענקית הטכנולוגיה גוגל ריכזה עניין על רקע סקר של חברת נילסן, הגורס כי השוק בארה"ב של מערכת ההפעלה של גוגל לסמארטפונים, אנדרואיד, גדל ב-8% ב-3 החודשים האחרונים והוא כעת 37%. זאת, לעומת 27% מהשוק למערכת ההפעלה של אפל למכשיר האייפון, iOS. גוגל ואפל צפויות לרכז עניין גם על רקע השימוע שיתקיים בועדה מטעם הסנאט האמריקני במאי, הנוגע לחשדות כי החברות אוספות מידע על מיקום לקוחותיהם באמצעות מכשיריהן הסלולריים.

חברת פוטאש (Potash), יצרנית הדשנים הגדולה בעולם, פרסמה את דוחותיה לרבעון הראשון. פוטאש דיווחה על רווח נקי של 732 מיליון דולר ורווח של 84 סנט למניה, מעל תחזיות האנליסטים שציפו לרווח נקי של 695 מיליון דולר ורווח של 78 סנט למניה. מכירות הקבוצה עלו ב-28% ל-2.2 מיליארד דולר ברבעון, זאת בהשוואה לתחזיות האנליסטים שציפו מכירות בהיקף 1.95 מיליארד דולר.

נובל אנרג'י השותפה בקידוח "תמר" ו"לויתן" דיווחה על תוצאות כספיות לרבעון הראשון של 2011. החברה דיווחה כי רווחי אמנם עקפו ב-21 סנט למניה את התחזיות במוקדמות אך נפלו בשל הוצאות על גידורים. הכנסותיה עלו ל-899 מיליון דולר ברבעון הראשון לעומת הכנסות של 733 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד ולעומת תחזית להכנסות של 829.19 מיליון דולר.

המרוויחות הגדולות ברבעון הראשון מעליית מחירי הדלק הן כמובן יצרניות הנפט, היום היו אלה דוחות חזקים של חברת אקסון מובייל שהצביעו על זינוק ברווח ל-10.65 מיליארד דולר שהם 2.14 דולר למניה לעומת 63 מיליארד דולר ברבעון המקביל אשתקד. בשוק ציפו לרווח של 2.04 דולר למניה. הכנסות ענקית הנפט עלו ל-114 מיליארד דולר מ-112.6 מיליארד דולר.

רשות ההגבלים העסקיים באירופה הודיעה הערב כי היא חוקרת את החברות טבע וספאלון ביחס לשאלה האם בשנת 2005 חתמו על הסכם אשר מונע את הגעתה לשוק של תרופה גנרית לטיפול בהפרעות שינה. בשנה שעברה מכרה סאפלון את התרופה בתמורה ליותר מ-1.1 מילאיארד דולר.

מג'יק המספקת ומפתחת פלטפורמת פיתוח יישומים ופתרונות אינטגרציה עסקיים, סיכמה הבוקר את הרבעון הראשון של 2011 עם עלייה של 29% בהכנסות ל-25.5 מיליון דולר לעומת הכנסות של 19.7 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד.

‎‎חברת התוכנה קליקסופטוור , שבשנים האחרונות רשמה צמיחה שנתית ממוצעת של 15%-20%, הופכת להיות גם חברת ערך. היום, עם פרסום דוחות הרבעון הראשון לשנת 2011, הודיעה החברה על אימוץ מדיניות חלוקת דיבידנד. החברה הודיע כי בארבעת הרבעונים הבאים תחלק דיבידנד בשיעור של 2.5 מיליון דולר או 8 סנטים למניה, כאשר את הדיבידנד הראשון יקבלו בעלי המניות כבר בחודש מאי הקרוב.

גם קמטק דיווחה על תוצאותיה לרבעון הראשון. הכנסות החברה הסתכמו ברבעון הראשון של 2011 ב-27.5 מיליון דולר - צמיחה של 56% לעומת הכנסות של 17.6 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2010. הרווח הנקי על בסיס GAAP הסתכם ברבעון הראשון של 2011 ב-2.4 מיליון דולר, בהשוואה להפסד נקי של 900 אלף דולר ברבעון הראשון של 2010.

בסיום המסחר תפרסם חברת אמדוקס את תוצאותיה הכספיות.

[לארביטראז][לטבלת ישראליות בעולם]