המגזין היוקרתי פורצ'ן מפרסם היום באתר האינטרנט שלו לראשונה, על התערבות שהחלה ב-1 בינואר 2008 וצפוי להסתיים בעוד עשור.
ההתערבות נערכת בין המשקיע האגדי, וורן באפט לבין חברת ניהול קרנות הגידור, פרוטז'ה פרטנרס. הצדדים שהשקיעו כל אחד כ-320 אלף דולר כאשר בסיום התקופה יתרום המנצח את זכייתו לקרן צדקה שבחר.
ההתערבות בין הצדדים נסובה סביב השאלה: איזו השקעה תניב תשואה עודפת ?
האם השקעה ב-5 קרנות גידור המועדפות ביותר על ידי פרוטז'ה פרטנרס, כולל עלות העמלות הגבוהה שנהוגה בתחום זה וויתור על כ-20% מהרווח לטובת מנהל קרן הגידור, או שעדיפה השקעה במדד ה-S&P500 באמצעות קרנות נאמנות אלמנטריות בהן נחשבות העמלות לנמוכות ביותר ומסתכמות בכ-0.15%, כפי שבוחר וורן באפט.
באפט טוען כבר שנים כי אין הצדקה להשקעה באותם מכשירים כמו קרנות גידור האמורות להשיא תשואה עודפת על השוק, מאחר והעמלות הגבוהות והעלויות הנילוות מקזזים את הרווחים העודפים. לטענתו השקעה בקרנות אינדקס זולות על מדד ה-S&P500 תעלה על התשואה הסופית אותן יציגו 5 הקרנות שנבחרו על ידי פרוטז'ה.
לתשומת לבכם: מערכת גלובס חותרת לשיח מגוון, ענייני ומכבד בהתאם ל
קוד האתי
המופיע
בדו"ח האמון
לפיו אנו פועלים. ביטויי אלימות, גזענות, הסתה או כל שיח בלתי הולם אחר מסוננים בצורה
אוטומטית ולא יפורסמו באתר.
כתבות
ני"ע
