משכנתה הפוכה בדרך לבורסה: אי.בי.אי פועל להנפיק את חברת מימון הנדל"ן שלו

בית הההשקעות אי.בי.אי פועל להנפקת זרוע מימון הנדל"ן שלו, אי.בי.אי קוואליטי קרדיט אחזקות, עם הגשת טיוטת תשקיף ראשונה לבורסה בת"א. החברה מתמחה במתן אשראי ללווים פרטיים כנגד בטוחות נדל"ן, ופעילה בשני ערוצי פעילות מרכזיים: מתן אשראי לטווח קצר ומשכנתאות הפוכות.

בבית ההשקעות מתכננים להנפיק את חברת המימון לפי שווי של 120 מיליון שקל לפני הכסף, ולגייס בהנפקה 30 מיליון שקל כנגד 20% ממניות החברה. אם ההנפקה תושלם בהצלחה תצטרף אי.בי.אי קוואליטי לכ-20 חברות אשראי חוץ בנקאי שכבר נסחרות בבורסה בתל אביב.

נכון לסוף שנת 2021 החברה מנהלת תיק אשראי של 506 מיליון שקל, ומאז הקמתה  העניקה אשראי בסך למעלה מ-900 מיליון שקל, בלמעלה מ- 1,700 הלוואות.

הלוואות מגובות נדל"ן  לתקופות קצרות

אי.בי.אי קוואליטי, בניהולו של ערן נוטע, הוקמה בראשית 2016 תחת השם קוואליטי הנדסה פיננסית יזמות ואחזקות. בשנת 2019 רכש בית ההשקעות את השליטה בחברה ובחודש יוני 2021 שונה שמה לזה הנוכחי. 

החברה מעניקה בין היתר ללווים השונים מגוון פתרונות אשראי, באמצעות מתן הלוואות לטווח קצר וארוך ומשכנתה הפוכה אשר מגובות בבטוחות נדל"ן. 

הלוואות מגובות נדל"ן ניתנות לרוב לתקופה קצרה של עד 24 חודשים, לרוב ללקוחות פרטיים. החל מחודש אפריל 2021 פועלת הקבוצה בתחום המשכנתה ההפוכה - הלוואה לכל מטרה הניתנת ללווים פרטיים בגילאי 60 ומעלה, לתקופה שאינה מוגבלת בזמן. לרוב ניתן לפרוע את ההלוואה ללא קנס בכל נקודת זמן או עד 12 חודשים לאחר פטירתו של הלווה. הלווים משעבדים כבטוחה להלוואה נכס נדל"ן שבבעלותם.

נכון להיום עיקר הכנסות החברה נובעות מעמלות פתיחת תיק שהיא גובה
ומדמי ניהול ודמי הצלחה. הללו הסתכמו אשתקד בכ-16 מיליון שקל (לעומת כ-18.5 מיליון שקל ב-2010), בעוד שהרווח הנקי הגיע ל-5.9 מיליון שקל (לעומת 6.5 מיליון שקל בשנה הקודמת). ההון העצמי טרם ההנפקה עומד על 4.2 מיליון שקל בלבד.

קרן האשראי של החברה מנהלת נכון לסוף השנה שעברה 425 מיליון שקל, כשרוב תיק האשראי הנו במח"מ קצר של עד שנתיים, ו-100% מההלוואות מגובות בנדל"ן. בסוף 2021 צבר התיק המנוהל 81 מיליון שקל. החברה מדווחת על צפי לצמיחה מואצת וגידול של 120-180 מיליון בתיק המשכנתאות ההפוכות בשנת 2022.

את ההנפקה יובילו חברת החיתום פועלים אי.בי.אי חיתום ואפסילון חיתום.