סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים
15:53
הירידות בבורסה התמתנו במידה משמעותית בשעה האחרונה של המסחר: מדד ת"א 35 ירד בכ-0.3% בנעילה, מדד ת"א 90 ננעל בירידה של 2.3% לאחר שבמהלך המסחר צנח ביותר מ-3%, ת"א 125 ירד בכ-0.8%, ואילו מדד הבנקים רשם עלייה של 0.2%. מדד מניות הבנייה בלט בירידה של 2.7%, ומדד הביומד צנח בכ-2.8%. מחזור המסחר הסתכם בכ-1.33 מיליארד שקל.
ירידות חדות של יותר מ-4% רשמו בין השאר לייבפרסון , אנלייט אנרגיה , ישראל קנדה , ג'י סיטי, קמטק, נורסטאר , פורסייט , קרסו נדלן , ג'נריישן קפיטל ודוניץ.
מנגד, עליות בולטות רשמו טבע , פריון נטוורק , אנרג'יאן , אורמת , שטראוס ואלקטריאון .
בשוק האג"ח נרשמו ירידות חדות בממשלתיות השקליות לטווחים ארוכים שצנחו בשיעורים של עד 1.7%. מדדי התל בונד המרכזיים רשמו ירידות של 0.4%-0.5%.
14:45
מתמתנות הירידות בבורסה: מדד ת"א 35 יורד ב-1.2%, מדד ת"א 90 יורד ב-2.8%, ת"א 125 בכ-1.5% ומדד הבנייה צונח ב-2.7%.
14:10
נמשכת המגמה השלילית בבורסה. כל מדדי המניות המרכזיים ומדדי המשנה נסחרים בצד האדום. מדד ת"א 35 יורד ב-2%, ת"א 90 בכ-3.4%, ת"א 125 נופל בכ-2.3% ומדד הבנייה צונח ב-3.5%. מחזור המסחר מסתכם בכ-908 מיליון שקל.
קרן הריט מניבים דיווחה היום כי "במסגרת העבודה על הדוחות הכספיים של החברה ל-2022, הצטברו אינדיקציות ראשוניות לכך שהחברה צפוייה לרשום בגין הרבעון הרביעי לשנת 2022 רווחים מהתאמת שווי הוגן של נדל"ן להשקעה בהיקף הנאמד בכ-70-80 מיליון שקל (לפני קיזוז הוצאות רכישה בסך כ-8.75 מיליון שקל בגין רכישת הנכס ברמת החייל). רווחי השיערוך נובעים מגידול ב-NOI מנכסי החברה כתוצאה מעליה בשיעורי התפוסה ושינויים ריאליים, מעליית מדד המחירים וכן משיערוך לראשונה של נכסי החברה בבני ברק ובקיסריה שנרכשו בתחילת שנת 2022. שיעורי ההיוון ששימשו את מעריכי השווי החיצוניים נותרו ללא שינוי".
בשוק האג"ח הממשלתי יורדות האיגרות השקליות ארוכות הטווח בשיעורים של 1.6%-1.9%. בשוק הקונצרני נרשמות ירידות חדות של יותר מ-1% בחלק מהסדרות של מגה אור, אפי נכסים, שיכון ובינוי, פתאל, ביג, עזריאלי ונכסים ובנין.
13:00
המגמה השלילית בבורסה נמשכת, כאשר מדד ת"א 35 מאבד 2.2% ות"א 90 נופל ב-3.4%. הירידה של מדד הבנקים מחריפה ל-2.8%, מדד הנדל"ן צונח ב-3.6% ומדד הבנייה ב-3.7%. מחזור המסחר מסתכם ב-650 מיליון שקל.
שתי מניות בלבד במדד ת"א 35 נסחרות בטריטוריה החיובית, טבע ואורמת שחזרו שתיהן עם פערי ארביטראז' חיוביים שתומכים בהן. בתחתית המדד אנלייט והפניקס .
בקרב מניות הנדל"ן נרשמות ירידות חדות אצל קרסו נדלן , הכשרת הישוב , אזורים , ישראל קנדה , חנן מור ונכסים ובניין .
בשוק האג"ח נרשמות ירידות של 0.5%-0.6% במדדי תל בונד הקונצרניים, בשוק הממשלתי יורדות האיגרות השקליות ארוכות הטווח בשיעורים של 1.5%-1.8%.
11:55
הירידות בבורסה מחריפות כאשר מדד ת"א 35 נחתך ב-2.2% ות"א 90 ב-3.3%. מדד הבנקים יורד ב-2.7% ומדד הנדל"ן צונח ב-3.4%.
בשוק האג"ח נרשמות ירידות של 0.5%-0.6% במדדי תל בונד הקונצרניים, בשוק הממשלתי יורדות האיגרות השקליות ארוכות הטווח בשיעורים של 1.5%-2% והתשואות עליהן מזנקות בחדות.
מחזור המסחר מסתכם בכ-480 מיליון שקל כאשר את המחזור הגבוה ביותר מרכזת אנלייט אנרגיה שצונחת ב-5.8% לאחר ההנפקה בנאסד"ק בדיסקאונט של 6.5% על מחיר המניה בת"א. אחריה מרכז מחזור גבוה בנק לאומי שמוחק 3.5% מערכו.
10:35
ירידות חדות בבורסה: מדד ת"א 35 יורד ב-1.5%, ת"א 125 נחלש בכ-2%, ות"א 90 צולל ב-2.9%. מדד הבנקים רושם ירידה של 1.8%, ומדד ת"א מניב ישראל בולט בירידה של 3.2%.
ירידות חדות רושמות בין השאר קמטק, מגה אור , אלוני חץ , פוקס , אזורים ותדיראן.
מנגד, עליות בולטות רושמות בין השאר טבע, אורמת וטונדו סמארט .
בשוק האג"ח נרשמות ירידות תלולות בממשלתיות השקליות לטווחים ארוכים שצונחות בשיעורים של עד 2.2%. בצמודות המדד נרשמות ירידות של עד 1.5%. בשוק הקונצרני רושמים מדד התל בונד המרכזיים ירידות של 0.4%-0.5%.
10:03
המסחר בבורסה נפתח במגמה שלילית. מדד ת"א 35 יורד ב-1.4%, ת"א 125 ב-1.2% ות"א 90 ב-0.8%. מדד הבנקים בולט בירידה של 2%, מדד הנפט וגז עם ירידה מתונה של כ-0.1%, כאשר עליית מחירי הנפט בסופ"ש תומכת בחלק ממניות המדד, מדד הביומד עולה ב-0.1%.
טבע מטפסת בכ-4% בראש מדד ת"א 35, בתחתית אנלייט שנחתכת ב-6%, בערך כגובה הדיסקאונט על מחיר המניה בהנפקה בוול סטריט (ראו בסקירת הבוקר), והיא גם זו שגררה את הפתיחה האנגלית (עיכוב בפתיחה לצורך מיתון התנודה) הבוקר.
לייבפרסון צונחת ביותר מ-9% בשל ארביטראז' שלילי, גם או פי סי אנרגיה , נובה , אפי נכסים וקמטק רושמות ירידות.
09:20
מנועי בית שמש התקשרה בהסכם מחייב עם מגדל ביטוח: תמכור לה זכויות חכירה בשטח של 149 דונם באזור בית שמש (שאינו בשימושה השוטף, על פי הדיווח) בתמורה ל-320 מיליון שקל.
שיכון ובינוי דיווחה שב-9 בפברואר ניתן לחברת זירו וויסט (מוחזקת 50%) אישור לבקשה להתחלת עבודות בפרויקט BOT לתכנון, מימון, הקמה והפעלה של מתקן לטיפול בפסולת עירונית באזור השפד"ן. תקופת ההקמה עתידה להימשך 40 חודשים.
07:50
5 דברים שכדאי לדעת לפני פתיחת המסחר
1. שוק המניות
גלובס ולוסיד קפיטל מסכמים שבוע ראשון של מדד הדופק של המשק הישראלי - תמונת מצב יומית אובייקטיבית של השווקים, שמתעדכנת ומתפרסמת מדי יום באתר גלובס. בין השאר, בשבוע החולף נרשמה העמקת תשואת החסר של מדד ת"א 125 ביחס לנאסד"ק. השורה התחתונה הפעם היא שאמנם ניכרת הסטת כספים לחו"ל, אך מידת הסיכון עדיין נמוכה. כמו כן, השקל ממשיך לאבד גובה (על כך גם בהמשך), ובלוסיד מציינים שזאת בשל "הישראלים שממשיכים להמיר שקלים למט"ח".
המסחר בבורסה צפוי להיפתח היום במגמה מעורבת, כאשר הדואליות חזרו עם פערי ארביטראז' חיוביים בעיקר ויתרמו עלייה משוקללת של 0.4% למדד ת"א 35. טבע תבלוט לטובה עם פער חיובי של 5% ואורמת עם 2.2%. בצד השלילי, נובה עם פער של 2.2%- וקנון עם 1.2%-.
התוספת החדשה לת"א 35 בעדכון המדדים האחרון, אנלייט , הצטרפה לנאסד"ק ביום שישי (סימול ENLT) לאחר שגייסה 252 מיליון דולר והשלימה את תמחור ההנפקה במחיר של 18 דולר למניה (דיסקאונט של כ-6.5% על מחיר המניה בת"א, 67.2 שקל, שהם כ-19.25 דולר), המשקף לה שווי של כ-2 מיליארד דולר. זו ההנפקה הישראלית הראשונה בוול סטריט ל-2023. המניה סיימה את יומה הראשון בניו יורק בירידה של 1.4%.
ביום חמישי הבורסה ננעלה בירידות וחתמה שבוע שלילי. מדד ת"א 35 ירד ב-0.9%, ת"א 125 השיל 1% ות"א 90 נחלש ב-1.2%. במבט על השבוע כולו מדד ת"א 35 נחתך ב-2.9%, ת"א 125 צנח ב-3% ות"א 90 ב-3.3%. מדד הבנקים סיים בירידה שבועית של 4.85% ומדד מניב ישראל ירד ב-4.8%. כל המדדים הענפיים סיימו את השבוע באדום.
בוול סטריט נרשמה ביום שישי נעילה מעורבת. ה-S&P 500 עלה ב-0.2% (ובכל זאת רשם את השבוע הגרוע ביותר זה כמעט חודשיים עם ירידה שבועית של 1.1%), הנאסד"ק ירד ב-0.6% (ומחק בשבוע כולו 2.4%) והדאו ג'ונס עלה ב-0.5% (וסיים את השבוע בירידה של כ-0.2%).
2. שוק החוב
בשוק האג"ח המקומי נרשמו ביום חמישי עליות של עד 0.1% במדדי תל בונד הקונצרניים המרכזיים. בזירה הממשלתית נרשמת מגמה מעורבת בקרב האיגרות השקליות. את השבוע כולו סיימו מדדי תל בונד בירידות של 0.1% עד 0.3% ומדד תל גוב שקלי הממשלתי השיל 0.7% מערכו. האיגרות השקליות ארוכות הטווח צנחו ב-1.4%-1.6% במהלך השבוע. יוצא דופן היה מדד איגרות החוב הקונצרניות תל בונד-דולר שעלה בסיכום השבוע בכ-1.2% במקביל להתחזקות הדולר ביחס לשקל בשיעור דומה.
בשבוע שעבר גויסו כ-1.6 מיליארד שקל ע"י חברת הנדל"ן המניב מבנה בהנפקת איגרות חוב הגדולה ביותר מתחילת השנה. בזירה הממשלתית, משרד האוצר הנפיק איגרות חוב בשווי של כ-1.4 מיליארד שקל בבורסה.
בארה"ב נרשמו עליות חדות בתשואות האג"ח הממשלתיות ארוכות הטווח ביום שישי. תשואת האג"ח לעשור עלתה ב-6 נקודות ל-3.74% ותשואת האיגרת לשנתיים עלתה בכנקודה ל-4.52%.
3. שוקי המטבעות והסחורות
בשוק הסחורות, החוזים העתידיים על נפט עלו ביום שישי לאחר שדווח כי רוסיה תפחית את תפוקת הנפט ב-500 אלף חביות ליום במרץ, כך אמר סגן ראש הממשלה אלכסנדר נובק. זאת, בתגובה לסנקציות ואיסור הרכישה שהוטלו על הנפט הרוסי בחודשים האחרונים בעקבות הפלישה לאוקראינה. הברנט עלה בכ-2% ל-86.4 דולר לחבית והנפט הגולמי האמריקאי עלה ל-79.7 דולר. מדובר בעליות שבועיות חדות של 8.6% ו-8.2% בהתאמה.
במט"ח, שער הדולר היציג עלה ביום שישי ב-0.5% ל-3.50 שקלים, ולאחר מכן המשיך בעלייה של עוד 0.8% לרמה של 3.53 שקלים. שערי האירו והליש"ט היציגים נותרו כמעט ללא שינוי בשישי, אך לאחר מכן עלו המטבעות בעוד כ-0.4% ל-3.77 שקלים ו-4.26 שקלים, בהתאמה. בעולם, הדולר עלה בכ-0.3% בהשוואה לסל המטבעות וסגר שבוע שני חיובי ברציפות.
בזירת הקריפטו נרשמו ירידות חדות של כ-5% בשווי המטבעות המרכזיים ביום שישי. המסחר במטבעות הקריפטו מתנהל 24/7, ובשעה זו הביטקוין נסחר בעלייה קלה סביב 21.7 אלף דולר והאת'ריום מוסיף 1% לרמה של 1,532 דולר. בסך הכל, מדובר בירידות של 6.7% ו-8% בהתאמה, במבט על השבוע כולו.
4. מאקרו
השבוע גדוש במיוחד בנתוני מאקרו מעולמות האינפלציה והצמיחה. עיקר הדרמה צפוי עם פרסום מדדי המחירים לצרכן בארה"ב (שלישי) ובישראל ובבריטניה (רביעי). בארה"ב מוערך שהמדד רשם עלייה חודשית של 0.4% בינואר (ועלייה בשיעור זהה גם במדד הליבה שלא כולל את מחירי האנרגיה והמזון), כך שקצב האינפלציה השנתי ירד מ-6.5% בדצמבר ל-6.2% (וקצב הליבה ירד מ-5.7% ל-5.5%). בבוקר יום רביעי יפורסם המדד בבריטניה, שם צפויה האינפלציה לרשום ירידה של 0.4% בינואר כך שהקצב השנתי יתמתן מ-10.5% ל-10.2%. בישראל יפורסם המדד ב-18:30, והכלכלנים צופים עלייה חודשית של 0.3% במדד כך שבניגוד למדינות קודמות, קצב האינפלציה השנתי דווקא אמור לעלות מ-5.3% בדצמבר ל-5.4%.
עוד בגזרת המאקרו העולמית השבוע: מחר (שני) יפורסמו נתוני צמיחה בסינגפור ומדד המחירים לצרכן בסינגפור; בשלישי יפורסמו נתוני צמיחה ביפן (שם צפוי התמ"ג לעלות ב-0.5% ברבעון הרביעי וב-2% בשנה כולה), נתוני אבטלה ושכר ממוצע בבריטניה (שיעור האבטלה מוערך להיוותר על 3.7%), נתוני צמיחה בגוש האירו (הצפי הוא לעלייה רבעונית של 0.1% ברבעון הרביעי ולקצב צמיחה שנתי של 1.9%, בהתאם לנתונים הראשוניים מסוף ינואר); ברביעי יפורסמו נתוני אינפלציה גם בספרד, ובארה"ב יפורסמו נתוני מכירות קמעונאיות (שצפויות לעלות ב-1.6% בינואר לאחר נסיגה של 1.1% בדצמבר); ביום חמישי יתפרסמו נתוני תעסוקה באוסטרליה, נתוני צמיחה לרבעון הרביעי בישראל (צפי לעלייה של 2% בתמ"ג), אישורי בנייה בארה"ב וכן מדד הייצור של הפד של פילדלפיה ומדד המחירים ליצרן בארה"ב; ביום שישי יפורסמו נתוני מכירות קמעונאיות בבריטניה לחודש ינואר (צפי לירידה חודשית של 0.5% וירידה שנתית של 5.5%, בהשוואה לירידה של 5.8% בדצמבר) וכן מדד המחירים לצרכן בצרפת (כשהאינפלציה השנתית צפויה לעלות מ-5.9% בדצמבר ל-6%).
5. תחזית
בבנק אוף אמריקה מזהירים שהרוח הנגדית מההידוק המוניטרי בארה"ב עדיין לא הכתה בכלכלה האמריקאית, וצופים נחיתה קשה במיוחד. בבנק אומרים שאכן הופיעה "סביבת מאקרו של זהב", בין השאר הודות להאצה בצמיחת התמ"ג בארה"ב (לאחר ההאטה של המחצית הראשונה של 2022) והימנעותו של גוש האירו ממיתון חורף על אף משבר האנרגיה. "גם האינפלציה בארה"ב דעכה, מה שמאפשר לפד להישמע 'יוניים' יותר, וזה מתורגם לתמיכה במניות בשל תשואות אג"ח ריאליות נמוכות יותר והפחתת החששות מהאטת צמיחה שנגרמה כתוצאה מהמדיניות המוניטרית". לצד זאת, הם מסייגים כי "יש גם מספר דובים בסיפור הזה".
"ישנו הדוב ארוך הטווח, שמאמין שאינפלציה דביקה וניציות מחודשת של הבנק המרכזי יובילו לשיעורי היוון גבוהים יותר ולהגברת הסיכון למיתון. הנתונים מהתקופה האחרונה החלו להעכיר את הנרטיב בכיוון הזה, כאשר מספר המשרות בארה"ב זינק בינואר. יש גם את הדוב הפחות אופנתי שצופה נחיתה קשה, שחושש שהמדיניות המוניטרית כבר הוחמרה בצורה אגרסיבית ושהרוח הנגדית לצמיחה כתוצאה מכך עדיין לא מורגשת. יש נתונים שמחזקים טיעון זה, בהם ההידוק החד ביותר בתנאי האשראי בארה"ב מאז 2009", מסבירים בבנק אוף אמריקה.
"אנחנו נשארים במחנה הדובים הפסימי. מהניתוח שלנו עולה כי מחזור האשראי, המונע על ידי המדיניות המוניטרית, הוא המניע החשוב ביותר של מחזור המאקרו וכי הידוק מוניטרי משפיע בדרך כלל על הצמיחה בפיגור של עשרה חודשים. בהתחשב בעובדה שהפד התחיל להעלות את הריבית לפני 11 חודשים, זה מצביע על כך שהכלכלה עומדת לחוות רוח נגדית משמעותית מהידוק מוניטרי. בינתיים, התאוששות הצמיחה האחרונה ניזונה על ידי חברות שצמצמו את צבר ההזמנות שלהן מהמגפה, דחיפה שעומדת להיעלם".
עם זאת, כלכלני הבנק מציינים שהם פחות מודאגים מהסיכון של אינפלציה דביקה, "בהתחשב בעובדה שהלחץ בשרשרת האספקה, המניע האמין ביותר לאינפלציה, נמצא ברמות המתאימות לירידת אינפלציה, לא לעלייה".
עוד 3 סיפורים שכדאי לשים לב אליהם:
1. ינואר הטוב זה שנים הגיע לוול סטריט בהפתעה, לאן הוא ייקח את 2023? | ניתוח
2. המיתון בארה"ב מתרחק? השאלה הזו נהייתה כנראה מסובכת מאי פעם
3. בכירה בהראל מציגה: ההשקעות מחוץ לקופסה שיאזנו את תיק ההשקעות | ראיון
כתבות
ני"ע
