הבורסה ננעלה באדום; קבוצת אשטרום וטאואר צנחו, קמהדע וצרפתי זינקו

סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים 

17:30

המסחר בבורסה ננעל בירידות שערים. מדד ת"א 35 ירד ב-0.85%, ת"א 125 נסוג ב-1% ות"א 90 ב-1.45%. בצד החיובי בלטו מדד הבנקים שעלה ב-0.3% ומדד הפיננסים שהוסיף כ-0.2% לערכו. בצד השלילי בלט מדד הטכנולוגיה שנחתך ב-1.8% ומדד התקשורת שירד ב-1.6%.

מחזור המסחר הסתכם ב-2.69 מיליארד שקל, כאשר דיסקונט  ריכז את המחזור הגבוה ביותר וסיים בעלייה של 1%. טאואר , טבע , איי.סי.אל, פריון, או פי סי אנרגיה, איידיאיי ביטוח  וקבוצת אשטרום  רשמו ירידות של 4%-8.5% במחזורים גבוהים. קמהדע  וצרפתי  זינקו בחדות על רקע העסקאות עליהן דיווחנו מוקדם יותר.

בסיכומו של שבוע, שכן מחר הבורסה סגורה לרגל חג שבועות, נחתך מדד ת"א 35 ב-3.1%, ת"א 125 השיל 3.3% ות"א 90 ירד ב-3.9%. מדד הבנקים צנח השבוע ב-3.4% ומדד הבנייה בלט לרעה עם ירידה שבועית של 5.1%. אף מדד ענפי לא רשם עלייה השבוע, אך מדד הביומד רשם ירידה קלה יחסית של 0.4%.

בגזרת האג"ח נרשמו עליות של עד 0.2% במדדי תל בונד הקונצרניים, בעוד שבשוק הממשלתיות המגמה הייתה מעורבת ולא נרשמו תנודות חדות במיוחד. תשואת האג"ח ל-10 שנים עומדת על 3.89%. בסיכום השבוע ירד מדד תל גוב שקלי 10+, של הממשלתיות לטווחים ארוכים, ב-0.3%, ואילו מדדי תל בונד השילו בין 0.1% ל-0.5%.

16:45

המגמה השלילית בבורסה נמשכת, עם ירידותש ל 0.5% עד 1.1% במדדי ת"א המרכזיים. מדד הבנקים מטפס ב-0.6% בניגוד למגמה ואילו מדד הטכנולוגיה בולט לרעה בירידה של 1.5%. מחזור המסחר עד כה מסתכם ב-2.2 מיליון שקל.

קבוצת קסטרו-הודיס  פרסמה את דוחות הרבעון הראשון והציגה צמיחה של 26% בהכנסות שהסתכמו ב-380 מיליון שקל. המבצע העמוק שאליו יצאה בינואר האחרון, שהוביל לסגירה זמנית של האתר ולהתנפלות על חנויות הרשת, הקטין את המלאי של החברה ב-65 מיליון שקל והיא מעריכה שתחסוך בזכות זה 5-10 מיליון שקל בשנת 2023 בהוצאות אחסון ולוגיסטיקה. יחד עם זאת, ההפסד הנקי ברבעון צמח בעקבות המבצע מ-26.1 מיליון שקל ברבעון המקביל ל-31.9 מיליון שקל.

איילון ביטוח  דיווחה כי הרווח הכולל ברבעון הראשון עלה לכ-8.3 מיליון שקל - לעומת הפסד של 76 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. סך הפרמיות ברבעון הראשון עלו בכ-13% לכ-1.1 מיליארד שקל.

15:35

קמהדע  מזנקת ביותר מ-10% לאחר שדיווחה על הסכם רכישת מניות בהנפקה פרטית של 60 מיליון דולר עם קרן ההשקעות פימי. על פי תנאי ההסכם, קמהדע תנפיק לפימי סך כולל של 12.6 מיליון מניות רגילות במחיר של 4.75 דולר למניה. עם השלמת העסקה, פימי צפויה להחזיק בכ-38% מהמניות הרגילות של קמהדע ולהפוך לבעלת שליטה.

במקביל דיווחה החברה כי ההכנסות ברבעון הראשון של השנה הסתכמו ב-30.7 מיליון דולר, צמיחה של 9% לעומת התקופה המקבילה אשתקד. ההפסד הנקי ברבעון היה 1.8 מיליון דולר, 0.04 דולר למניה, בדומה להפסד ברבעון המקביל. 

שותפות הנפט גבעות עולם  מוחקת עוד שליש משוויה, לאחר שצללה אתמול ב-30% בעקבות דיווח על כך שהחליטה להוציא את ציוד הקידוח מבאר מגד 6. 

בגזרת המט"ח, שער הדולר היציג זינק ב-1.6% ל-3.73 שקלים, אך כעת נחלש בכ-0.2% ל-3.72 שקלים. האירו, ששערו היציג קפץ ב-1.4% ל-4.01 שקלים, נסחר בעלייה קלה.

14:55

הפניקס צפויה לרכוש 25% מחברת הבנייה צרפתי , משפחת צרפתי תרכוש 10% נוספים והחברה הציבורית תהפוך לפרטית ותימחק מהמסחר בבורסה. הפניקס תשלם כ-115 מיליון שקל, סכום המשקף מחיר של 26 שקל למניה, פרמיה של 20% על מחיר השוק.

13:40

מניית חברת ישראל קנדה  של ברק רוזן ואסי טוכמאייר יורדת 2.7%, לאחר שעברה מרווח להפסד. ברבעון הראשון של השנה רשמה הפסד של כ-148 מיליון שקל, לעומת רווח של 231 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד, שנבע "בעיקר ממימוש מניות אלרוב".

שיכון ובינוי  מתחזקת כ-1.5% לאחר שהציגה זינוק בהכנסות, 2.1 מיליארד שקל ברבעון הראשון של 2023 לעומת 1.5 מיליארד שקל ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי המיוחס לבעלי המניות הסתכם ב-78 מיליון שקל, לעומת 52 מיליון שקל ברבעון המקביל.

12:20

המגמה השלילית נמשכת והירידות במדדי ת"א 35 ות"א 125 מתחזקות.

מניית קבוצת  עזריאלי   יורדת לאחר הדוחות. החברה הציגה גידול של כ-12% ברווח הנקי, שהסתכם ברבעון הראשון של 2023 ב-277 מיליון שקל לעומת 336 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. 

11:15

אל על  פרסמה את דוחותיה הכספיים לרבעון הראשון של 2023, בהם היא מציינת כי "המשיכה מגמת הביקושים העולים בענף אשר הביאו לעלייה ברמות המחירים
לעונה... בהמשך ישיר למגמת ההתאוששות אותה חוותה החברה במהלך שנת 2022".

בחברה התעופה משווים את התוצאות לאלה של שנת 2019, ערב משבר הקורונה. ההכנסות ברבעון הסתכמו בכ-500 מיליון דולר, גידול של 16.7% ביחס לרבעון המקביל ב-2019. הרווח התפעולי עמד על 8.5 מיליון דולר, לעומת הפסד של 53.4 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2019 ובשורה התחתונה החברה הפסידה 34.3 מיליון דולר ברבעון הראשון של השנה, לעומת הפסד של 55 מיליון דולר ברבעון המקביל ב-2019. 

10:50

המסחר מתנהל במגמה שלילית לאחר אישור תקציב המדינה וכשברקע מגמה דומה בבורסות אירופה ואסיה. מדד ת"א 90 יורד 1.6%, מדד ת"א 35 נסוג 0.4% ומדד ת"א 125 מאבד 0.8%.

הירידות מקיפות את כלל המדדים הענפיים, מדד בנייה מוביל בירידה של 1.8%. אשטרום קבוצה מאבדת כמעט 5% לאחר הדוחות.

הדולר מתחזק מול השקל 1.6% ל-3.73 שקלים. 

10:01

יום המסחר האחרון לשבוע זה בבורסה נפתח במגמה מעורבת, ברקע מבול הדוחות לרבעון הראשון. מדד ת"א 35 רושם ירידה מזערית ות"א 90 רושם עלייה קלה.

עליות בולטות רושמות בין השאר שפיר הנדסה , אינרום, הבורסה  ואנרג'יאן. 

רבוע כחול נדל"ן , חברת הנדל"ן המניב שבשליטת מוטי בן משה, דיווחה הבוקר על גידול של 14% ב-FFO ברבעון הראשון לכ-58 מיליון שקל. ה-NOI עלה בכ-7% והסתכם בכ-88 מיליון שקל, והרווח הנקי צמח ב-3.5% לכ-47 מיליון שקל. 

מספנות ישראל  דיווחה כי ההכנסות ברבעון הראשון צמחו לכ-398.3 מיליון שקל. הרווח הנקי המיוחס לבעלי המניות עמד על 32.5 מיליון שקל, עלייה של 18.2% לעומת הרבעון הקודם. 

09:36

אלטשולר שחם פנסיה  דיווחה הבוקר כי ההכנסות ברבעון הראשון של 2023 הסתכמו בכ-269.7 מיליון שקל, לעומת 277.5 מיליון שקל ברבעון הקודם ו-369.6 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי הסתכם בכ-39.1 מיליון שקל, לעומת 42.9 מיליון שקל ברבעון הקודם ו-66.3 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד.

חברת סאנפלאואר , הפועלת בתחום האנרגיה המתחדשת, דיווחה היום כי הכנסות החברה ברבעון הראשון צמחו בכ-55% לסך של 48.8 מיליון שקל, לעומת 31.5 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי צמח והגיע לכ-2.5 מיליון שקל לעומת הפסד של 2.6 ברבעון המקביל אשתקד ותזרים המזומנים מפעילות שוטפת צמח ב-33% לסך של 16.2 מיליון שקל.

09:15

חברת או פי סי אנרגיה  דיווחה היום כי ההכנסות ברבעון הראשון גדלו בכ-10.9% לכ-519 מיליון שקל, בהשוואה לכ-468 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד. החברה רשמה ברבעון רווח נקי של כ-79 מיליון שקל (כ-63 מיליון שקל מיוחס לבעלי המניות), בהשוואה לכ-104 מיליון שקל (כ-78 מיליון שקל מיוחס לבעלי המניות) ברבעון המקביל בשנת 2022. הרווח הנקי המתואם ברבעון עלה בכ-21% לכ-103 מיליון שקל.

חברת אינרום  דיווחה כי ההכנסות ברבעון הראשון הסתכמו בכ-314.5 מיליון שקל, צמיחה של 11.1% לעומת הרבעון המקביל אשתקד. הרווח הנקי ברבעון הסתכם בכ-35.3 מיליון שקל, צמיחה של 25.7% לעומת הרבעון המקביל אשתקד.

09:00

מאקרו בריטניה: מדד המחירים לצרכן רשם באפריל עלייה של 1.2% לעומת צפי לעלייה של 0.8%. ב-12 החודשים האחרונים נרשמה עלייה של 8.7% לעומת תחזיות לעלייה שנתית של 8.3% (בהשוואה ל-10.1% במרץ). מדד הליבה רשם עלייה של 1.3% באפריל לעומת צפי לעלייה של 0.8%. 

08:40

בשוק המט"ח המקומי נפתח יום המסחר כשהשקל נחלש הדולר והאירו. הדולר מתחזק כעת בכ-0.7% לעומת שערו היציג ונסחר סביב 3.697 שקלים, והאירו עולה בשיעור דומה ונסחר סביב 3.986 שקלים.

08:20

חברת ישראכרט  דיווחה הבוקר כי ההכנסות ברבעון הראשון צמחו בכ-38% לכ-777 מיליון שקל הודות לגידול החד בתיק האשראי הצרכני והמסחרי שתרם לגידול של פי שניים בהכנסות מריבית. הרווח הנקי הרבעוני גדל בכ-10% לכ-55 מיליון שקל. 

חברת עזריאלי  דיווחה כי ה-NOI ברבעון הראשון צמח בכ-15% לעומת אשתקד והסתכם בכ-525 מיליון שקל. ה-FFO (ללא דיור מוגן) גדל בכ-8% והסתכם בכ-335 מיליון שקל וסך ה- FFO גדל בכ-4% והסתכם בכ-350 מיליון שקל. הרווח הנקי המיוחס לבעלי המניות הסתכם בכ-377 מיליון שקל לעומת כ-336 מיליון שקל ברבעון המקביל אשתקד, גידול של כ-12%.

07:45

1. שוקי המניות

יום המסחר בבורסה צפוי, ככל הנראה, להיפתח במגמה שלילית. זאת לאחר שאתמול ננעל המסחר בבורסה בת"א בירידות שערים. מדד ת"א 35 השיל 1.1% ות"א 90 ירד ב-1%. בקרב המדדים הענפיים בלט מדד הבנייה שצנח בכמעט 3%, מדד מניב חו"ל שנחתך ב-3.1% ומדד הנדל"ן שנפל ב-2.7%. גם מדד הבנקים איבד גובה (0.8%-) וכן מדד הנפט וגז (1.1%-). 

במסחר בחוזים עתידיים על מדדי בורסות ארה"ב נרשמות כעת עליות קלות. אמש המסחר בוול סטריט ננעל בירידות שערים. מדד הנאסד"ק איבד 1.3%, S&P 500 ירד ב-1.1% והדאו ג'ונס נסוג ב-0.7%. 

● תקציב המדינה וחוק ההסדרים לשנים 2023-2024 אושרו סופית בכנסת

בורסות אסיה נסחרות היום בירידות. מדד הניקיי נסוג בכ-0.8%, ההנג סנג יורד ב-1%, הקוספי בכ-0.2% ובורסת שנחאי רושמת ירידות של כ-0.5%.

מרבית המניות הדואליות חזרו מוול סטריט עם פערים שליליים. טבע  בולטת עם פער שלילי של כ-3%, נייס  1.5%, פריון 2.8% ולייבפרסון  8.3%. מנגד, אופקו עם פער חיובי של כ-2% ונאייקס כ-4%. 

● קרן הנדל"ן שהבטיחה תשואה פנטסטית אך הותירה רבים ממשקיעיה בידיים ריקות

2. שוקי האג"ח

בשוק האג"ח נרשמו אתמול ירידות של 0.2%-0.3% במדדי תל בונד הקונצרניים המרכזיים וגם האג"ח הממשלתיות נצבעו באדום, עם ירידות של עד 0.5% באיגרות השקליות לטווחים ארוכים. 

בשוק האג"ח הממשלתיות בארה"ב נרשמו אתמול עליות תשואות בתחילת היום, אולם בהמשך השתנה הכיוון. תשואת האג"ח ל-10 שנים ירדה בנקודה ל-3.70% ותשואת האג"ח לשנתיים נותרה יציבה ברמה של 4.33%. כעת המגמה מעורבת במסחר.

סוכנות דירוג האשראי הבינלאומית מודי'ס דירגה את הפניקס ביטוח, ובכך הפכה אותה לחברת הביטוח הישראלית הראשונה שזוכה לדירוג הבינלאומי. הפניקס זכתה לדירוג A2 עם אופק יציב, הדומה לדירוג של הבנקים הישראליים. לפי מוד'יס דירוגה של הפניקס מתבסס על מובילות שוק, ביזור רחב של פעילויות הביטוח, רווחית גבוהה, יחס הלימות הון גבוה ונזילות גבוהה, וכן נתמך בשווקים צומחים ובהזדמנויות עסקיות.

אלכס זבז'ינסקי, הכלכלן הראשי של מיטב, מציין כי עליית התשואות האחרונה בארה"ב נבעה בין השאר על רקע המגעים לפתרון משבר תקרת החוב, ירידה בסיכון הבנקים, נתונים כלכליים שנתפסו כחיוביים וחילוקי דעות בקרב קברניטי הפד בנוגע להמשך עליית הריבית בארה"ב. בשורה התחתונה, הוא כותב, "אנו ממשיכים להמליץ על מח"מ בינוני באפיק האג"ח".

3. שוקי הסחורות והמטבעות

בשוק המט"ח המקומי, השקל נחלש ביום ג' מול הדולר והאירו. הדולר התחזק בשעות הערב בכ-0.7% מול היציב ונסחר סביב 3.695 שקלים, והאירו עלה בכ-0.8% ונסחר סביב 3.99 שקלים. 

● השקל כבר לא מתנהג אותו דבר: הראיון של המשנה לנגיד וההסבר לקפיצה ביוקר המחיה

בשוק הסחורות ממשיכים מחירי החוזים על הנפט הגולמי לטפס. מחירה של חבית נפט אמריקאי עולה בכ-1% לרמה של 73.8 דולר ומחיר נפט מסוג ברנט עולה בשיעור דומה ועומד על 77.7 דולר לחבית. מחיר הזהב רושם עלייה קלה לרמה של כ-1,980 דולר לאונקיה.

בשוק הקריפטו רושמים בשעה זו המטבעות הגדולים ירידות של כ-1.5%. הביטקוין נסחר ברמה של 26.8 אלף דולר והאת'ריום סביב 1,825 דולר.

4. מאקרו

בניו זילנד העלה הבנק המרכזי את גובה הריבית היום ב-0.25% לרמה של 5.5%. המהלך היה צפוי.

ב-9 בבוקר יתפרסם בבריטניה מדד המחירים לצרכן לחודש אפריל, והתחזיות הן לעלייה שנתית של 8.3% (בהשוואה ל-10.1% במרץ). עוד היום יתפרסמו בארה"ב הפרוטוקולים מהישיבה האחרונה של ועדת השוק הפתוח של הפדרל ריזרב (FOMC), שאולי ישפכו מעט אור על המדיניות המוניטרית הצפויה בהמשך.

עוד בארה"ב השבוע: ביום חמישי יתפרסמו נתוני הצמיחה לרבעון הראשון של השנה, כאשר התחזית היא עלייה של 1.1% בתמ"ג. ביום שישי יתפרסמו נתוני ההוצאה על צריכה פרטית (Core PCE), המדד המועדף על הפד לאומדן האינפלציה. הצפי הוא לעלייה של 0.3% באפריל, כך שקצב העלייה השנתי יסתכם ב-4.6% - ללא שינוי בהשוואה למרץ.

5. תחזית

לאחר החלטת בנק ישראל ביום ב' על העלאת הריבית ב-0.25%, לרמה של 4.75%, כותבים כלכלני בנק הפועלים: "אנו מעריכים שתהליך עליית הריבית קרוב למיצוי, ובנק ישראל ימתין, לאחר העלאת הריבית של אתמול, לראות אם האינפלציה פוחתת בעקבות ההידוק המוניטרי".

רפי גוזלן, הכלכלן הראשי של בית ההשקעות אי.בי.אי, כותב כי "הטון שעלה מההודעה של בנק ישראל ומהראיונות הנלווים למדיה היה 'יוני', וכיוון למיצוי קרוב של תוואי העלאות הריבית, בהנחה שסביבת האינפלציה לא תפתיע כלפי מעלה, או שיתגבר הפיחות בשער החליפין של השקל".

לדבריו, "סיכון האינפלציה גבוה יותר מאשר זה שעולה מהודעת הריבית, ואנו מצפים שהריבית תעלה לפחות ל-5% במחצית השנייה של השנה".